Marktradar vom 31. Oktober 2022

Waren die Börsianer am Freitag im Drogenrausch und hatten irgendwelche Bullenpillen geschluckt?

Schlussfolgern kann man aus dem starken Tagessprint bei Amazon, dass die Quartalszahlen ab 15:30 deutscher Zeit niemanden mehr interessierten.

Wenn das so weitergeht, dann erscheint eine Prognose 4100 Punkte im S&P 500 zum Jahresende doch wie die eines Spielverderbers, oder?

Was sahen wir unter dem Radar der großen Aktienindizes?

Öl, Kohle und Gold

Schlüpfen wir aber erst einmal in die Rolle des Spielverderbers: welche Branchen folgten am Freitag nicht Apple und Amazon?

Antwort: Öl, Kohle und Gold.

Bei Öl sahen wir die wohlverdiente Verschnaufpause, die wir eigentlich für Freitag auch bei Berkshire Hathaway erwartet hatten – Warren hat ja auch in Aktien aus dem Ölsektor investiert, und Ölaktien sind immer noch relativ hoch bei ihm gewichtet.

Kohleaktien wie Peabody Energy (BTU) oder Consol Energy (CEIX) waren in der vergangenen Handelswoche deutliche Underperformer. Aber Vorsicht: Neue Swing-Leerverkäufe über “Sell the Up” Einstiege aufzusetzen erscheint mir nach der Bullenpower vom Freitag für diesen Montag – und wohl auch für längere Zeit – recht riskant.

Längere Konsolidierung bei Consol ?

Bei Consol Energy (CEIX) finde ich eine Spekulation für einen Leerverkauf aber durchaus gerechtfertigt. Consol Energy produziert und exportiert Steinkohle in die Vereinigten Staaten. Die nun beginnende Konsolidierung in der Aktie könnte länger dauern, weil nun Distribution sichtbar wird: Vom 18. bis zum 24. Oktober fiel die Aktie bei einem deutlich erhöhten und auch steigenden Handelsvolumen von 70 auf 60 $. Vergangene Woche war von Bullenpower in der Aktie nicht viel zu sehen. Immerhin gab es am Freitag eine Kerze mit langer Lunte im Chart, die aber so platziert ist, dass sie eher wie ein Doji statt Hammer bewertet werden sollte. Eigentlich muss man nun unter 60 $ eine Stopp-Sell Order zwecks Leerverkauf platzieren. Leider kommen mir die Quartalszahlen, die am Dienstag vorbörslich veröffentlicht werden, in die Quere. Ich warte mit der Platzierung der Order ab und lege mir die Aktie für Dienstag zur Börseneröffnung auf “Wiedervorlage”.

No Friday Gold Rush

Die Entwicklung des Goldpreises ist weiterhin äußerst schwach. Wegen der Euro Stärke zum US-Dollar verwundert das schon ein bisschen. Dass der Goldpreis bereits mal manipuliert worden ist, ist längst keine Legende mehr, sondern, u. a, von Dimitri Speck, nachgewiesen worden. Wiederholt sich nun die Geschichte?

Obwohl Minenaktien am Freitag zu den Underperformern gehört haben, sieht das charttechnische Bild für diese Aktien deutlich bullischer aus, als das lustlose Abhängen im Goldpreis vermuten lässt. Ich hatte vergangene Woche einen satten Trading Gewinn in Minenaktien realisiert und bin aktuell nur noch in der Beteiligungsgesellschaft Royal Gold (RGLD) investiert. Ich möchte weiterhin Gold-, Silber- und auch Kupferminen auf der Long-Seite aktiv traden. Falls der Gold ETF (GLD) das Tief vom 26. September (151,03) aber unterschreitet – aktuell notiert GLD schon relativ dicht dran bei bei 153,16 -, dann müsste ich meine Herangehensweise evtl. revidieren.

Zwei Trading-Ideen für die aufstrebenden Branchen Healthcare, Versicherungen

Am Freitag konnten viele Aktien in ihren Charts Verlaufhochs, die Mitte September bis Mitte Oktober erreicht wurden, nach oben überschreiten. Das sind klassische Kaufsignale, aber selten gute Set-Ups. Jeder, der der Dow Theorie anhängt und auf höhere Hochs und höhere Tiefs im Chartbild achtet, der dürfte spätestens am Freitag die Bullen erwartungsvoll schnaufen gehört haben.

Ich werde am Montag zahlreiche neue Long Positionen eingehen. Unten davon zwei Trading-Ideen aus dem Bereich Healthcare und Versicherungen. Die Branchen Healthcare und Versicherungen erhalten den Tagesstempel “Kaufen oder Aufstocken”.

Aus dem Healthcare Bereich gehe ich eine Prä-Earning Wette ein. Idexx Laboratories (IDXX) ist ein Spezialist für die Tiermedizin, ist in der Diagnostik tätig und entwickelt Verbrauchsmaterialien. Außerdem führt es Tests mit Wasserproben durch. Die Aktie konnte bereits am vergangenen Mittwoch das Verlaufshoch vom 18. Oktober (359,25 $) überschreiten. Idexx Laboratories wird am Dienstag vorbörslich Quartalszahlen präsentieren. Fundamental- und charttechnisch sehe ich in dieser Qualitätsaktie nach dem Überschreiten des Verlaufshochs viel Aufholpotenzial -, selbst dann, wenn die Quartalszahlen nur die Erwartungen erfüllen sollten.

Aus dem Versicherungsbereich kaufe ich am Montag Primerica (PRI). Der Finanzdienstleister vertreibt Lebensversicherungen für Haushalte mit mittlerem Einkommen. Die Aktie konnte das Verlaufshoch vom 18. Oktober (138,08 $) bereits am Dienstag überschreiten. Am Freitag konnte Primerica schließlich eine am 21. April begonnene Base nach oben verlassen. Das Unternehmen wird am Tag der US-Zwischenwahlen (8. November) Quartalszahlen vorlegen. Mein Trading-Ziel in der Aktie liegt bei 150 $ (aktueller Kurs: 143,03 $). Ich spekuliere darauf, dass die Aktie spätestens bis zum 8. November die 150er Marke erreichen wird.

Cathy Wood ab Dienstag längerfristig mit Rückenwind?

Aus dem Cathy Woods Universum der “Innovation Aktien” habe ich mir Zoom Video (ZM) herausgegriffen. Für Dienstag könnte der ARK Innovation ETF (ARKK) den Tagesstempel “Bodenbildung oder Seitwärts” erhalten – aktuell noch “Unter Beobachtung”. Ich sehe nun den Zeitpunkt für einen spekulativen, langfristigen Einstieg in diesen ETF gekommen. Zoom Video ist in dem ETF (noch knapp vor Tesla) die größte Position und mit Stand vom letzten Freitag mit 9,37 % gewichtet.

Der Spezialist für Online Videokonferenzen, Zoom Video (ZM), bildet seit Dienstag eine flache Basis aus. Ich platziere eine Einstopporder über dem Verlaufshoch vom Mittwoch. Mit dem Verlassen der Base nach oben sollte Zoom Video in die Bodenzone zwischen 70 und 80 $ – so meine Spekulation – in diesem Kalenderjahr nicht mehr eintreten.

Italien spurtet schneller als seine Nachbarn nach oben

Bei den ETFs für die Region Europa fiel mir auf, dass Italien (EWI) gegenüber Nachbarländern aktuell ein Outperformer ist. Seit dem Eröffnungstief vom 13. Oktober ist der EWI um 15 % gestiegen, der ETF für die Schweiz (EWL) beispielsweise nur um 9 %. Das würde ich gemäß Risk-On / Risk Off Logik als Risk-On Punktsieg für Europa werten.

100 Jahre Österreich gibt es nun für 6 Euro

Bei den Anleihen erhalten Unternehmensanleihen (ETF: HYG) ab heute den Tagesstempel “Kaufen oder Aufstocken”. Wer hätte das vor 14 Tagen gedacht? Staatsanleihen mit Midterm und Longterm Duration (7 – 20 Jahre +) erhalten weiterhin den Tagesstempel “Abwarten oder auf Sell Off spekulieren”. Anleihen im Shortterm Bereich wurden inzwischen immerhin auf “Unter Beobachtung” hochgestuft.

Am Wochenende sah ich zufällig den Kurswert der 100 jährigen österreichischen Staatsanleihe (Laufzeitende: 10. Juni 2120 !), die aktuell nur noch einen Preis von 6 EUR hat (Ausgabepreis: 100 EUR !). Wer die Anleihe von seinen Erben über die Börse früher als erst in 98 Jahren verkaufen lassen möchte, sollte Ihnen dieses “Erbgut” lieber nicht vor die Nase halten.

Wer so einen niedrigen Preis für diese Anleihe vor etwa einem Jahr vorausgesagt hätte, wäre von Experten vermutlich als ziemlich irre angesehen worden. An der Börse ist eben immer auch das möglich, was vor allem Experten nicht für möglich halten.

Nun warte ich darauf, dass Elon Musk Meta Platforms kauft. Immerhin deutlich wahrscheinlicher als vieles andere, was als vermeintlich Unsinniges vorausgesagt werden könnte – wie z.B. dass Tesla Twitter übernimmt. Wer glaubt denn sowas?